¿El Dinero hace la felicidad?

Como este es un blog que trata principalmente sobre dinero, es bueno preguntarnos y hacer una reflexion sobre esto, ya que todos, aunque sea una vez en nuestras vidas nos preguntamos si realmente el dinero hace la felicidad o si solamente la complementa.

En un principio tendríamos que saber que este interrogante tiene miles de años, ya en la antigua Grecia el filosofo Epicuro (341 a.C.) decía que "la felicidad no dependía del dinero sino del placer sensual".

Como una simple respuesta al interrogante, podríamos decir que la felicidad puede depender de tres aspectos fundamentales: Amistad, Libertad y Reflexión:

- La felicidad puede depender de la amistad ya que no existimos a menos que alguien sepa de nuestra existencia. Todo lo que decimos carece de significado hasta que alguien lo comprende, y estar rodeado de amigos equivale a la constante confirmación de nuestra identidad.

- La felicidad puede depender de la libertad, ya que nos libra de la cárcel de la rutina y de la política.

- La felicidad puede depender de la reflexión, ya que nos cura de la ansiedad al tratar de comprender los problemas, o al airearlos en una conversación dejamos que afloren sus aspectos esenciales, y así al conocer su naturaleza, eliminamos, no el problema en si mismo, pero al menos las características secundarias que lo agravan, como ser confusión, desubicacion y sorpresa.

También es cierto y poco probable que la riqueza pueda hacernos infelices, pero si es verdad que si tenemos dinero sin amistad, ni libertad ni vida reflexiva, nunca seremos del todo felices. Pero si gozamos de estas tres cosas, entonces, aun careciendo de fortuna, nunca seremos infelices.

La capacidad que el dinero posee de proporcionar felicidad ya esta presente en los salarios bajos y no se incrementa en los mas altos. Pero si las cosas caras no pueden reportarnos una felicidad significativa, la pregunta seria ¿Por qué nos atraen tanto?.

Se podría decir que es porque los artículos caros nos satisfacen necesidades y nos representan soluciones que no podemos comprender, dándonos como resultado que los objetos representan en el plano material aquello que necesitamos en el plano psicológico. En sustitución de un consejo de un amigo nos compramos un anillo de brillantes

Se debe esto a que a veces no somos capaces de comprender nuestras verdaderas necesidades y tratamos de taparlas con el lujo y la riqueza y rara vez con la amistad, la libertad y la reflexión?
"Los hombres que pierden la salud para juntar dinero y luego pierden el dinero para recuperar la salud, y que por pensar ansiosamente en el futuro, olvidan el presente de tal forma que acaban por no vivir ni el presente ni el futuro, viven como si nunca fuesen a morir y mueren como si nunca hubiesen vivido."

Comenzar a Tiempo

Cuanto más tiempo transcurra sin formar un fondo de retiro, el esfuerzo económico posterior será mayor.

Comenzar a los 25 años sería lo ideal si se quiere obtener una renta segura no utilizando un porcentaje muy alto del ingreso percibido. Aunque a esta edad las metas finales no son del todo claras, es importante comenzar a tomar conciencia de la importancia de la inversión como uno de los factores preponderantes a las hora de contar con un capital que nos permita vivir cómodamente en el futuro.

A esta edad un ahorro del 10% del ingreso es suficiente para lograr un patrimonio interesante. Si se tiene 35 años habría que separar un 15% del ingreso, y se comienza a los 40 años habría que destinar un 25% del salario para llegar al momento del retiro con una cifra acumulada que sea sustentable con el nivel de gastos que se tiene al momento del retiro.

Un plan diseñado a la altura de cada individuo asegura llegar a la meta y cumplir con el objetivo preestablecidos. Aunque, como ya dijimos en artículos anteriores, en países latinoamericanos es de suma verificar anualmente las metas y objetivos para resguardar el capital que se tiene acumulado, ya que las inestabilidades económicas recurrentes en estos países, pueden hacer perder parte del capital, si él mismo, no es resguardado de una manera adecuada.

A modo de ejemplo podemos decir que para asegurarse un ingreso mensual de u$s 3000 y tomando una rentabilidad del 10% anual, se necesitaría acumular un capital de u$s 360.000. Si se comenzara a ahorrar a los 40 años y se pensara en el retiro a los 65 años, se llega a la conclusión que hace falta ahorrar e invertir al 10% alrededor de u$s300 mensuales durante 25 años.

El secreto es comenzar lo mas joven posible ya que de esta se obtiene la independencia económica mas fácilmente. Esta calculado que por cada cinco años que se demore en iniciar el plan de retiro, se necesitara el doble de dinero de lo que hubiese necesitado para obtener la cifra buscada de acuerdo a sus necesidades.

Un calculo muy simple refleja que quien ahorra u$s 2 diarios y los invierte al 10% anual, obtendría al cabo de 40 años un monto de final de aproximadamente u$s 375.000. En cambio si se ahorrara por 25 años, el importe diario de ahorro para llegar a esa cifra seria de u$s300 en ves de solo u$s2!

Planeando la Jubilacion 2

Para continuar con el articulo anterior comenzaremos diciendo que retirarse tranquilo, como ya vimos, es costoso. Se calcula que hoy se necesita el 70% del ultimo ingreso para mantener el mismo nivel de vida y para peor se calcula que mucho menos de la mitad de la gente ahorra lo suficiente para el retiro.

Con estos datos, cobra sentido el titulo de la nota, ya que no planificar es el primer gran error en el que caen la mayoría de los individuos. Este tipo de comportamiento, aunque parezca mentira, es mas frecuente en ejecutivos de grandes empresas que en dueños de pymes y profesionales independientes, ya que los primeros argumentan que no han podido ahorrar lo suficiente aunque hayan tenido, en promedio, ingresos superiores.

El fracaso es estas situaciones, no se da por el hecho de salarios bajos necesariamente, sino por el hecho de no planificar. Hay que crear un plan, una estrategia de ahorro con metas claras. Algunas estadísticas muestran que quienes poseen un plan son dos o tres veces mas ricos que quienes no lo tienen.

Otra actitud recurrente que afecta al desarrollo de la cartera de inversión, es utilizarla como una alcancía que se puede utilizar ante cualquier necesidad o gusto que surja, como un viaje de placer, refaccionar la casa o cambiar el auto.

Comenzar a ahorrar demasiado tarde, no diversificar la cartera, no buscar asesoramiento profesional y no tener un plan de largo plazo, son otras de las actitudes que afectan al desarrollo financiero.

Algo que también dificulta a la planificación de un fondo de retiro a los inversionistas latinoamericanos es que la mayoria de éstos paises muchas veces no ofrecen las alternativas de inversión ni el acceso que si ofrecen los países mas desarrollados, ni tampoco las condiciones propicias para formar carteras de largo plazo, lo que da como resultado que los inversores no puedan diversificar bien sus activos ni obtengan los resultados deseados. Esto se soluciona con un plan de ahorro preciso que tenga en cuenta estas vicisitudes, que diversifique las cartera en diferentes tipos de mercados y paises, y que sea monitoreado constantemente.

La falta de autodisciplina es muy frecuente en determinados momentos de la vida, ya que a veces el dinero ahorrado es utilizando para gastos impulsivos, haciendo que se pierda de vista el objetivo inicial. Hay que pensar que no se trata solo de dinero, sino de poder elegir cual es el estilo de vida que se necesita y se quiere, identificando los valores que cada uno tiene.

El costo de no tomar las riendas del futuro a tiempo se paga con menos dinero en el bolsillo dentro de 20 o 25 años o, en el menor de los casos, si aun hay tiempo de subirse a la idea de una salida sin estrés, el atraso se pagara con un mayor esfuerzo monetario para poder recuperar el tiempo perdido y llegar al día del retiro con el capital necesario.

Para hacer frente al retiro, el dinero que se necesitara dependerá de cada caso en particular, y no existen recetas estandarizadas, ya que influirá no solo las expectativas y deseos que cada uno tiene para la etapa pasiva sino también del ingreso que se dispone. Los cálculos a la hora de establecer el capital necesario, se deberán hacer en base a los gastos que se necesiten para vivir, como ser, la medicina prepaga, los gastos de mantenimiento de la vivienda y refacciones, esparcimientos, membresías, etc.

Como sabemos mirar 25 o 30 años hacia adelante no es sencillo y menos en países latinos como la Argentina, en donde la inflación y los cambios de políticas económicas pueden hacer estragos en los planes de retiro. De ahí la importancia de revisar periódicamente objetivos y estrategias.

El ejercicio no es fácil, pero calculamos que el resultado final bien vale la pena el esfuerzo.

Los errores mas comunes

1- Comenzar a ahorrar demasiado tarde
2- No diversificar la cartera, y mas en países de economía inestable.
3- No seguir un plan de largo plazo
4- No recurrir a asesores financieros.
5- No asumir las perdidas cuando la inversión fue mala.
6- Tratar de percibir tendencias de mercado donde no las hay.
7- Exceso de confianza y optimismo.

Mujeres

Las mujeres, por ahora, son un caso aparte en el análisis, ya que en muchos casos, cada vez menos, no depende de sus ingresos el estándar de vida logrado y más del 50% de ellas dependen de sus maridos o herencias para sobrevivir en la etapa del retiro.

Hoy casi el 25% de las mujeres piensa erróneamente que U$S 100.000 o menos serán suficiente para vivir cómodamente durante su retiro; Aparte, las mujeres que invierten son mas conservadoras que los hombres, por ende, tiene activos conservadores que tienen, a largo plazo, rendimientos menores a los esperados.

Según estudios recientes, las mujeres de mas de 65 años tiene el doble de probabilidades de vivir en la pobreza que los hombres de igual edad. Esto es preocupante teniendo en cuenta que las mujeres, en promedio, viven siete años mas que los hombres, y más del 90% de ellas serán responsables, solas, de manejar su dinero en algún punto de sus vidas.

Diferentes Etapas

La planificación financiera no debería ser la misma en cada etapa de la vida de las personas. A los 20 años la estrategia debe ser distinta que a los 50. La renta y los aportes deben ser consistentes a lo largo de los años e ir bajando el nivel de riesgo a medida que los años pasan.

Pasar a la etapa pasiva de la vida a veces es muy estresante, y más para las personas que fueron muy activas durante toda su vida. La carga emocional es fuerte como para complicarla aún más con problemas financieros que pueden hacer bajar el nivel de gastos para adaptar la billetera a los nuevos ingresos, que podrían ser menores, sin una sólida planificación financiera.

Son poquísimas las personas que pueden jubilarse en grandes compañías que cuentan con jugosos planes de pensión o que tienen una herencia que les permite mantener el mismo nivel de vida aun después de jubilarse, por eso mas vale poner en marcha lo más rápido posible un plan de ahorro e inversión para cuando llegue el momento del retiro. Hay que trazar objetivos de largo plazo que se tienen que ir modificando a medida que pasan los años.

Desde los 20 a los 35 años.

De los 20 hasta los 35 años es la etapa en que las personas comienzan con su crecimiento profesional y económico, el ingreso comienza a acrecentarse de forma acelerada y constante como para tomar mayores riesgos. Los gastos fijos todavía no consumen una gran parte del ingreso, lo que deja un resto importante para invertir. En esta etapa, en donde la capacidad de ahorro es mayor, es primordial tener una fuerte disciplina para comenzar a invertir de forma agresiva el ahorro generado, para poder, de esta manera, contar con un mayor capital que haga crecer rápidamente los ingresos en el futuro.

La teoría indica que las personas a esta edad deben colocar el 80% de su cartera en acciones, el 15% en activos de renta fija y el 5% en instrumentos líquidos. Con respecto a la renta se considera que no debería ser menor al 12% anual.

El porcentaje mayor en acciones que debería tener la cartera en estos momentos es porque esta comprobado que a largo plazo las acciones tienen un mayor rendimiento que los bonos, y como todavía faltarían alrededor de 30 años para la jubilación, el riesgo bien vale la pena. Se debe lograr un crecimiento real de la cartera, y no solo una renta estable, para tener cada vez mayor capital que genere una renta que lo haga crecer mas rápidamente.

Existen algunos aspectos sobre determinados factores a tener en cuenta para lograr que las inversiones sean las mas adecuadas para cada perfil de inversor, como ser:

- Definir la aversión al riesgo del inversor, algo que se acota a medida que pasa el tiempo.
- Establecer correctamente en que etapa de la vida se encuentra cada persona, ya que algunos pueden o no tener hijos, padres que mantener, propiedades heredadas, deudas, etc.
- Definir si el ingreso que se percibe es estable o no, o puede mejorar con el tiempo.
- Definir la capacidad de ahorro del inversor.
- Definir en que etapa profesional se encuentra, porque no todas las personas a la misma edad tienen el mismo desarrollo profesional ni los mismos gastos o ingresos.

Por ultimo un factor a tener en cuenta y para nosotros el más importante, es conocer con claridad en que momento económico se encuentra el país en el cual se va a invertir, ya que por mas que en esta etapa las inversiones son a muy largo plazo, tampoco es cuestión de comparar acciones o bonos por el solo hecho de hacerlo considerando que en el largo plazo todo se recupera. Hay que estar atentos a esto para tratar de que la inversión sea rentable la mayor parte del tiempo. En Argentina los ciclos económicos son muy marcados y estos pueden afectar de manera considerable el rendimiento futuro de la cartera.

Desde los 35 a los 50 años.

En esta etapa de la vida, a pesar de que los ingresos generalmente suben, los gastos lo hacen mucho mas, debido a la manutención de la familia, la compra del segundo auto, una vivienda más grande, etc.

La proporción de activos de renta variable tiene que comenzar a disminuir de a poco, lo que no quiere decir que se vendan los que ya se tienen, sino que se comiencen a comprar en menor proporción. Si antes la relación era de 80/15/5, ahora tendría que comenzar a ser de 70/25/5 hasta un 60/35/5 al final del periodo.

Esta es una regla básica del manejo de carteras de inversión, porque como ya dijimos, cuando más joven es la persona, mas puede arriesgarse, ya que tendrá mas chances en los años subsiguientes de cubrir las perdidas de las apuestas que hayan salido mal –aunque no debería ser así!-. Al principio se tiene que formar el capital y después se debe ir preservándolo.

Después de los 50 años.

La tercera etapa de acumulación sugiere ir reduciendo la exposición de la cartera de los activos más riesgosos en cada vez mayor proporción y con mas cuidado, aunque todo dependerá del contexto económico del país de referencia. En estos momentos la cartera tendrá que mutar a 50/45/5. Existe una regla que dice que la proporción de activos de renta fija debe ser igual a la edad que se tenga, pero igualmente dependiendo del capital acumulado y de los ingresos que los inversores tengan.

En esta situación el divorcio puede ser mortal para las finanzas, y más para las mujeres. Pero esto por ahora lo dejaremos de lado, y lo analizaremos en algún otro articulo.

También ahora y aunque quedan todavía de 10 a 15 años de actividad, es el momento de comenzar a poner las cuentas en orden y empezar a planificar en cifras concretas el plan que se trazo. Estimar cuanto representara el plan de salud, los gastos de mantenimiento de la vivienda, transporte, etc. Hay que comenzar a hacer los números para ver si los ahorros generados serán los suficientes para afrontar estos gastos, ya que si no, se deberá comenzar a ser más agresivo a la hora de definir la estrategia en el armado de la cartera de inversión o acrecentar el monto de las cuotas.

Día D

Cuando el día del retiro llegue, el fondo aculado deberá comenzar a dar sus frutos, tratando en lo posible de no utilizar el capital acumulado, sino los intereses que éste genere.

Igualmente para esta etapa tampoco hay que descartar otro tipo de inversiones o emprendimientos que generen renta o se transformen en una nueva ocupación.

Vídeo Humorístico

En este post queremos compartir con ustedes un vídeo humorístico del programa Ingles "Bremner, Bird and Fortune" interpretado por los actores John Bird y John Fortune y emitido por el canal 5 de la BBC, en donde se explica de manera sencilla, y con el típico humor ácido británico, las causas de la crisis hipotecaria. Disfrútenlo!

Version en castellano

http://www.dailymotion.com/swf/k2GEzYKbv1P6IUHSpY